雅居乐集团(03383.HK)拟发行2亿美元NC5.5永续资本证券，息票率7.75%，认购超17.5亿美元

久期财经讯，雅居乐集团控股有限公司(Agile Group Holdings Limited，简称“雅居乐集团”，03383.HK，穆迪：Ba2，标普：BB)拟发行Reg S、发行规模2亿美元、NC5.5、固定利率的高级无抵押永续资本证券，初始指导价8.25%区域，最终指导价7.75%，息票率7.75%，收益率7.75%。该债券将在新加坡交易所上市。

该债券由雅居乐集团直接发行，预期发行评级Ba3(穆迪)，本次募集资金将用于现有债务再融资。

该债券的认购订单已达17.5亿美元(来自125个账户)，投资者地域分布：亚洲95%，欧洲5%，投资者类型分布：基金经理59.00%，私人银行39.00%，银行1.00%，公司1.00%。

证券具体条款如下：

赎回日：发行人可于2025年5月25日(“首次重置日”)及首次重置日后任何营业日全部或部分赎回证券。

利息支付：1)从发行日期到第一个利息重置日期，应每半年支付一次固定利率(“初始支付利息”);2)首次重置日期起，此后每5年利息将重置为prevailing US Treasury Benchmark Rate+初始利差+上浮500bps(若该永续证券在首次重置日后未获全部赎回，则上浮500bps)。

额外上浮：若发生控制权变更触发事件，则在支付利息基础上上浮500bps。

本次发行由汇丰银行(B&D)、渣打银行、东亚银行、香江金融担任联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人。

据久期财经了解，雅居乐成立于1992年，是一家以地产为主，多元业务并行的综合性企业集团，截止2019年06月30日，总资产规模超过人民币2500亿元。雅居乐旗下拥有两家上市企业。雅居乐集团控股有限公司(03383.HK)与雅居乐雅生活服务股份有限公司(03319.HK)已分别于2005年和2018年在香港联交所主板上市。